Chainlink vs Band Protocol: de belangrijkste verschillen uitgelegd

Chainlink en Band Protocol zijn allebei oracle-netwerken die smart contracts voorzien van data uit de echte wereld, zoals prijzen van activa, maar ze zijn verschillend opgebouwd: Chainlink draait veel onafhankelijke netwerken van node-operators die data rechtstreeks op elke ondersteunde blockchain leveren, terwijl Band Protocol data samenvoegt op zijn eigen Cosmos SDK-blockchain, BandChain, en de resultaten doorstuurt naar andere chains. Hun tokens, LINK en BAND, volgen die ontwerpen.

Oracles zijn een essentieel maar vaak over het hoofd gezien onderdeel van crypto. Leenprotocollen, derivaten en stablecoins zijn allemaal afhankelijk van nauwkeurige prijsdata. Deze vergelijking zet beide netwerken naast elkaar, zonder te suggereren welke token je zou moeten kopen.

Wat oracles doen en waarom ze belangrijk zijn

Blockchains kunnen zelf geen websites of orderboeken van exchanges lezen. Een leenprotocol dat de prijs van een activum moet kennen, moet die van een oracle krijgen. Als die prijs onjuist is, kunnen gezonde leningen worden geliquideerd of kunnen aanvallers lenen tegen opgeblazen onderpand. Onze gidsen over oracles in DeFi en aanvallen via oracle-manipulatie leggen uit wat er op het spel staat.

Een goed oracle-ontwerp vermindert de afhankelijkheid van één databron of operator. Chainlink en Band pakken dat probleem op verschillende manieren aan.

Vergelijking naast elkaar

Live data voor beide tokens staat op de Chainlink-muntpagina en de Band Protocol-muntpagina.

Hoe Chainlink werkt

Chainlink werd mede opgericht door Sergey Nazarov en Steve Ellis en beschreven in een whitepaper uit 2017. Het bekendste product is Data Feeds: voor elk paar activa verzamelt een groep onafhankelijke node-operators prijzen van meerdere data-aggregators, en hun antwoorden worden on-chain gecombineerd tot één referentiewaarde die smart contracts kunnen lezen.

In de loop der tijd heeft Chainlink meer diensten toegevoegd:

1. 1Cross-Chain Interoperability Protocol (CCIP) voor het versturen van berichten en tokens tussen blockchains.
2. 2Verifieerbare willekeur (VRF) voor games en loterijen die aantoonbaar eerlijke willekeurige getallen nodig hebben.
3. 3Automation om functies van smart contracts te activeren wanneer aan voorwaarden is voldaan.
4. 4Proof of Reserve-feeds die rapporteren over de activa die tokens dekken.

LINK heeft een vast totaal aanbod van 1 miljard. Het wordt gebruikt om voor diensten te betalen en kan worden gestaket in het stakingprogramma van Chainlink, dat oracle-diensten extra economische beveiliging moet geven. Onze uitleg over Chainlink gaat dieper in op het netwerk.

Hoe Band Protocol werkt

Band Protocol werd in 2019 gelanceerd op Ethereum en verhuisde later naar zijn eigen blockchain, BandChain, gebouwd met de Cosmos SDK. Het verloop van een typisch dataverzoek ziet er zo uit:

1. 1Een smart contract of gebruiker stuurt een verzoek waarin staat welke data nodig is en uit welke bronnen.
2. 2Willekeurig geselecteerde validators van BandChain halen de data op uit de opgegeven bronnen.
3. 3De resultaten worden op BandChain samengevoegd en met een bewijs vastgelegd.
4. 4Het resultaat wordt doorgestuurd naar de aanvragende chain, waar een contract het verifieert.

Omdat BandChain deel uitmaakt van de Cosmos-familie, kan het via IBC communiceren met andere Cosmos-chains. Voor andere netwerken vertrouwt het op relayers en bridge-achtige contracts. BAND wordt gestaket door validators en delegators om de chain te beveiligen, en wordt gebruikt voor kosten van dataverzoeken en governance-stemmingen.

Voor wie elk ontwerp geschikt is

• Het model van Chainlink is geschikt voor protocollen die breed gebruikte, beproefde prijsfeeds willen en bereid zijn een grotere set diensten te integreren.
• Het model van Band is geschikt voor ontwikkelaars, vooral in het Cosmos-ecosysteem, die aanpasbare datascripts en een eigen oracle-chain willen.

De meeste particuliere gebruikers hebben nooit rechtstreeks met een van beide te maken; ze vertrouwen erop via de DeFi-apps die ze gebruiken. Wanneer je een leen- of derivatenprotocol beoordeelt, controleer dan welk oracle het gebruikt als onderdeel van je due-diligence-checklist voor DeFi.

Vragen om te stellen over elke oracle-integratie

1. 1Welk oracle levert de prijsfeed, en voor welke activa?
2. 2Hoeveel onafhankelijke bronnen en operators dragen bij aan elke waarde?
3. 3Hoe vaak wordt de waarde bijgewerkt, en wat gebeurt er als de updates stoppen?
4. 4Heeft het protocol reservefeeds of stroomonderbrekers voor extreme bewegingen?

Gedeelde risico’s

• Risico van databronnen. Een oracle is maar zo goed als zijn bronnen. Dunne markten kunnen worden gemanipuleerd.
• Concurrentie. Nieuwere oracles, zoals pull-gebaseerde ontwerpen, concurreren om dezelfde integraties. Zie onze vergelijking van Chainlink en Pyth.
• Waardecaptatie. Intensief gebruik van een oracle leidt niet altijd tot vraag naar de token.
• Concentratie. Grote tokenposities van teams, stichtingen of vroege investeerders kunnen in de loop der tijd worden verkocht.
• Volatiliteit. LINK en BAND kunnen sterk dalen, en je kunt geld verliezen.

Conclusie

Chainlink en Band Protocol lossen hetzelfde probleem op, betrouwbare data op blockchains krijgen, met verschillende architecturen: Chainlink via onafhankelijke node-netwerken op elke chain, Band via zijn eigen Cosmos SDK-chain die resultaten doorstuurt. LINK en BAND vervullen rollen die bij die ontwerpen passen. Vergelijk hun adoptie, tokeneconomie en risico’s met je eigen doelen voordat je iets besluit.