Chainlink बनाम Pyth: ओरेकल नेटवर्क की तुलना

Chainlink बनाम Pyth में मुख्य अंतर यह है कि वे डेटा को ऑन-चेन कैसे लाते हैं: Chainlink के सबसे प्रसिद्ध प्राइस फ़ीड स्वतंत्र नोड ऑपरेटरों के एक नेटवर्क का इस्तेमाल करते हैं, जो डेटा एकत्रित करके ब्लॉकचेन पर अपडेट पुश करते हैं, जबकि Pyth एक्सचेंजों और ट्रेडिंग फ़र्मों जैसे फ़र्स्ट-पार्टी स्रोतों से सीधे कीमतें जुटाता है और ऐप्लिकेशन को माँग पर नवीनतम कीमत पुल करने देता है। दोनों ओरेकल नेटवर्क हैं — ऐसी सेवाएँ जो एसेट की कीमतों जैसा ऑफ़-चेन डेटा स्मार्ट कॉन्ट्रैक्ट तक पहुँचाती हैं।

ज़्यादातर यूज़र्स को ओरेकल दिखाई नहीं देते, लेकिन यही तय करते हैं कि कोई लोन कब लिक्विडेट होगा, किसी परपेचुअल ट्रेड का निपटान किस कीमत पर होगा और किसी स्टेबलकॉइन का कोलैटरल सेहतमंद दिखता है या नहीं। एक खराब ओरेकल अपडेट यूज़र्स को असली पैसों का नुकसान करा सकता है, इसलिए यह समझना ज़रूरी है कि दो सबसे बड़े तरीके एक-दूसरे से कैसे अलग हैं।

ओरेकल क्या करता है

ब्लॉकचेन अपने-आप इंटरनेट से जानकारी नहीं ला सकते। अगर किसी लेंडिंग प्रोटोकॉल को ETH की कीमत जाननी है, तो किसी चीज़ को वह कीमत ऑन-चेन इस तरह पहुँचानी होगी जिस पर प्रोटोकॉल भरोसा करे। यही ओरेकल की भूमिका है। DeFi में ओरेकल पर हमारी गाइड बुनियादी बातें समझाती है, जिसमें यह भी शामिल है कि हेरफेर की गई कीमतों ने बड़े एक्सप्लॉइट क्यों करवाए हैं।

Chainlink एक नज़र में

Chainlink ने 2019 में अपना मेननेट लॉन्च किया और DeFi में सबसे ज़्यादा इंटीग्रेट किया जाने वाला ओरेकल नेटवर्क बन गया। इसके पारंपरिक प्राइस फ़ीड इस तरह काम करते हैं:

1. 1स्वतंत्र नोड ऑपरेटर कई डेटा प्रोवाइडरों से कीमतें लाते हैं।
2. 2हर नोड एक वैल्यू रिपोर्ट करता है; नेटवर्क उन्हें मिलाकर एक जवाब बनाता है।
3. 3जब कीमत तय विचलन सीमा से आगे बढ़ती है या अधिकतम समय अंतराल (हार्टबीट) बीत जाता है, तब फ़ीड ऑन-चेन अपडेट होता है।

प्राइस फ़ीड के अलावा, Chainlink वेरिफ़ाई की जा सकने वाली रैंडमनेस, ऑटोमेशन, प्रूफ़-ऑफ़-रिज़र्व फ़ीड और क्रॉस-चेन इंटरऑपरेबिलिटी प्रोटोकॉल जैसी सेवाएँ देता है। इसने ट्रेडिंग ऐप्लिकेशन के लिए कम लेटेंसी वाले, पुल-आधारित डेटा प्रोडक्ट भी पेश किए हैं। LINK टोकन का इस्तेमाल सेवाओं के भुगतान और Chainlink के स्टेकिंग प्रोग्राम में होता है। हमारा Chainlink (LINK) एक्सप्लेनर प्रोजेक्ट की बुनियादी बातें, उपयोग और जोखिम बताता है।

Pyth एक नज़र में

Pyth Network 2021 में लॉन्च हुआ, शुरुआत में Solana पर, और यह हाई-फ़्रीक्वेंसी वित्तीय बाज़ार डेटा पर केंद्रित है। इसका डिज़ाइन दो मुख्य तरीकों से अलग है:

• फ़र्स्ट-पार्टी पब्लिशर। एक्सचेंज, मार्केट मेकर और ट्रेडिंग फ़र्में अपनी देखी गई कीमतें सीधे जमा करती हैं, बजाय इसके कि उन्हें लाने के लिए थर्ड-पार्टी नोड ऑपरेटरों पर निर्भर रहें।
• पुल डिलीवरी। कीमतें Pyth की अपनी ऐप्लिकेशन-विशिष्ट चेन पर एकत्रित की जाती हैं और दूसरे ब्लॉकचेन के लिए उपलब्ध कराई जाती हैं। कोई ऐप्लिकेशन, या उसके साथ ट्रांज़ैक्शन करने वाला यूज़र, नवीनतम साइन किया हुआ अपडेट ठीक उसी समय ऑन-चेन पुल करता है जब उसकी ज़रूरत होती है।

Pyth की हर कीमत में एक कॉन्फ़िडेंस इंटरवल होता है, जो दिखाता है कि पब्लिशरों में कितनी असहमति है, और ऐप्लिकेशन इसका इस्तेमाल जोखिम प्रबंधन के लिए कर सकते हैं। PYTH टोकन का इस्तेमाल गवर्नेंस और डेटा की अखंडता से जुड़ी स्टेकिंग के लिए होता है। प्रोजेक्ट की पृष्ठभूमि के लिए Pyth Network (PYTH) की व्याख्या देखें।

Chainlink बनाम Pyth: साथ-साथ तुलना

खूबियाँ और समझौते

पुश मॉडल

पुश फ़ीड ऐप्लिकेशन के लिए आसान होते हैं: नवीनतम कीमत पहले से ऑन-चेन होती है और कोई भी उसे पढ़ सकता है। समझौता लागत और लेटेंसी का है। हर चेन को लगातार अपडेट करना महँगा है, इसलिए फ़ीड सिर्फ़ ज़रूरत पड़ने पर अपडेट होते हैं, जिससे दो अपडेट के बीच कीमतें थोड़ी पुरानी रह सकती हैं।

पुल मॉडल

पुल ओरेकल ऐप्स को ट्रेड के ठीक उसी पल ताज़ा कीमत पाने देते हैं, जो तेज़ी से बदलते डेरिवेटिव बाज़ारों के लिए उपयुक्त है। समझौता जटिलता का है: ऐप्लिकेशन को अपडेट लाने और वेरिफ़ाई करने का काम खुद संभालना होता है, और खराब तरीके से बना इंटीग्रेशन इरादे से पुरानी कीमत स्वीकार कर सकता है।

विकेंद्रीकरण के सवाल

दोनों नेटवर्क चुने हुए प्रतिभागियों के समूह पर निर्भर हैं — Chainlink के लिए नोड ऑपरेटर, Pyth के लिए पब्लिशर — और दोनों के पास फ़ीड पर गवर्नेंस या प्रशासनिक नियंत्रण हैं। दोनों के आलोचक इन प्रतिभागियों और नेटवर्क चलाने वाली टीमों पर किए जाने वाले भरोसे की ओर इशारा करते हैं। सख्त अर्थ में दोनों में से कोई भी “ट्रस्टलेस” नहीं है।

दोनों पर लागू होने वाले जोखिम

1. 1स्रोत में हेरफेर। अगर कोई एसेट मुख्य रूप से कम लिक्विडिटी वाले बाज़ारों में ट्रेड होता है, तो उसकी रिपोर्ट की गई कीमत को ऊपर-नीचे धकेला जा सकता है। देखें ओरेकल मैनिपुलेशन अटैक।
2. 2अत्यधिक उतार-चढ़ाव या नेटवर्क भीड़ के दौरान पुराना या देर से आने वाला डेटा।
3. 3ओरेकल इस्तेमाल करने वाले ऐप्लिकेशन में इंटीग्रेशन बग — असल दुनिया में नुकसान की एक आम वजह।
4. 4टोकन जोखिम। LINK और PYTH अस्थिर एसेट हैं। नेटवर्क का इस्तेमाल टोकन की वैल्यू की गारंटी नहीं देता, और सप्लाई अनलॉक कीमत पर असर डाल सकते हैं।

इस तुलना का इस्तेमाल कैसे करें

अगर आप किसी DeFi प्रोटोकॉल का मूल्यांकन कर रहे हैं, तो उसके डॉक्यूमेंटेशन में ओरेकल सेटअप से जुड़े कुछ सवालों के जवाब होने चाहिए:

• हर एसेट की कीमत कौन-सा ओरेकल तय करता है? बड़े प्रोटोकॉल अक्सर अलग-अलग बाज़ारों के लिए अलग ओरेकल, या बैकअप के तौर पर एक से ज़्यादा ओरेकल इस्तेमाल करते हैं।
• अगर कीमत पुरानी हो तो क्या होता है? अच्छे इंटीग्रेशन तय सीमा से पुरानी कीमतों को आँख मूँदकर इस्तेमाल करने के बजाय खारिज कर देते हैं।
• चौड़े कॉन्फ़िडेंस इंटरवल को कैसे संभाला जाता है? Pyth के साथ, एक सावधान प्रोटोकॉल पब्लिशरों में असहमति होने पर काम रोक सकता है या सुरक्षा मार्जिन बढ़ा सकता है।
• ओरेकल कौन बदल सकता है? अगर कोई एडमिन की प्राइस सोर्स को तुरंत बदल सकती है, तो यह भरोसे की एक ऐसी धारणा है जिसके बारे में जानना ज़रूरी है।

जो प्रोटोकॉल इन सवालों का साफ़ जवाब नहीं दे सकता, वह आपको बताए बिना आपकी ओर से ओरेकल जोखिम उठा रहा है। अगर आप खुद टोकन का मूल्यांकन कर रहे हैं, तो देखें कि हर टोकन वैल्यू कैसे हासिल करता है, सप्लाई शेड्यूल क्या हैं और असल इस्तेमाल कितना है — लाइव डेटा के लिए आप कॉइन की साथ-साथ तुलना कर सकते हैं।

निष्कर्ष

Chainlink और Pyth एक ही समस्या को अलग-अलग सोच से हल करते हैं। Chainlink ओरेकल सेवाओं का एक व्यापक सूट और पुश-आधारित फ़ीड देता है, जिन पर DeFi का बड़ा हिस्सा भरोसा करता है; Pyth माँग पर पहुँचाए जाने वाले तेज़, फ़र्स्ट-पार्टी मार्केट डेटा में विशेषज्ञ है। दोनों में से कोई भी ओरेकल जोखिम को पूरी तरह खत्म नहीं करता, इसलिए किसी भी प्रोटोकॉल को सिर्फ़ इस आधार पर न परखें कि उसने कौन-सा नाम चुना, बल्कि इस आधार पर परखें कि वह अपने ओरेकल का इस्तेमाल कितनी सावधानी से करता है।