Hareketli Ortalamalar Açıklandı (SMA ve EMA)

Hareketli ortalama, bir varlığın belirli sayıda geçmiş dönemdeki ortalama fiyatıdır ve her yeni dönem kapandığında yeniden hesaplanır; böylece grafik boyunca “hareket eder” ve kısa vadeli gürültüyü yumuşatır. Basit hareketli ortalama (SMA) her fiyata eşit ağırlık verirken, üstel hareketli ortalama (EMA) son fiyatlara daha fazla ağırlık verir ve bu yüzden daha hızlı tepki verir.

Hareketli ortalamalar, kripto grafiklerinde en yaygın kullanılan araçlar arasındadır. Geleceği tahmin etmezler, ancak bir trendin yönünü ve gücünü görmeyi kolaylaştırırlar; üstelik pek çok trader aynı çizgileri izlediği için neyi gösterip neyi göstermediklerini anlamak faydalıdır.

Basit Hareketli Ortalama (SMA) Nasıl Çalışır

SMA, belirli sayıda dönemin kapanış fiyatlarını toplar ve sonucu o sayıya böler.

Örnek: Şu günlük kapanışlarla 5 günlük bir SMA:

SMA = (100 + 102 + 101 + 105 + 107) ÷ 5 = 103.

1. 1günde en eski fiyat (1. gün) hesaptan çıkar ve yeni kapanış eklenir. Her fiyat eşit sayıldığı için beş gün önceki büyük bir hareket SMA’yı dünkü kapanış kadar etkiler; o hareket pencereden çıktığında ise bugünkü fiyat neredeyse hiç değişmemiş olsa bile ortalama sıçrayabilir.

Üstel Hareketli Ortalama (EMA) Nasıl Çalışır

EMA, son fiyatların daha fazla sayılması için bir ağırlık çarpanı uygular:

• Çarpan = 2 ÷ (dönem sayısı + 1)
• Bugünkü EMA = (bugünkü kapanış − dünkü EMA) × çarpan + dünkü EMA

10 dönemlik bir EMA için çarpan 2 ÷ 11 ≈ 0,18’dir; yani bugünkü fiyat yeni değerin yaklaşık %18’ini oluşturur. Daha eski fiyatlar hâlâ hesaba katılır, ancak etkileri bir anda yok olmak yerine kademeli olarak azalır.

Sonuç, fiyatı daha yakından izleyen ve trend değiştiğinde daha erken dönen bir çizgidir.

SMA mı EMA mı: Hangisini Kullanmalı

Hiçbiri nesnel olarak daha iyi değildir. Birçok trader kısa zaman dilimleri için EMA, uzun vadeli bağlam için SMA kullanır. Bunu Kriptoda Temel Analiz ve Teknik Analiz yazımızda daha ayrıntılı ele alıyoruz.

Trader’lar Hareketli Ortalamaları Nasıl Kullanır

1. Trendi okumak

• Fiyatın yükselen bir ortalamanın üzerinde olması yükseliş trendine işaret eder.
• Fiyatın düşen bir ortalamanın altında olması düşüş trendine işaret eder.
• Fiyatın ileri geri kestiği yatay bir ortalama, net bir trend olmadığına işaret eder.

Bitcoin’in günlük grafiğindeki 200 günlük SMA, uzun vadeli trendin en çok atıf yapılan göstergelerinden biridir.

2. Dinamik destek ve direnç

Trendlerde fiyat çoğu zaman devam etmeden önce bir hareketli ortalamaya doğru geri çekilir; bu yüzden trader’lar çizgiyi hareketli bir destek (yükseliş trendlerinde) ya da direnç (düşüş trendlerinde) bölgesi olarak görür. Bu bir bölgedir, kesin bir seviye değildir. Bkz. destek ve direnç açıklaması.

3. Kesişimler

• Golden cross: Daha kısa bir ortalama (genellikle 50 günlük), daha uzun bir ortalamayı (genellikle 200 günlük) yukarı keser.
• Death cross: Daha kısa ortalama, daha uzun olanı aşağı keser.

Manşetlere çıkarlar ama yapıları gereği gecikmelidirler: 50 günlük bir ortalama 200 günlük bir ortalamayı kestiğinde hareketin büyük kısmı çoktan gerçekleşmiştir. Daha ileri gitmek isterseniz Her Yeni Başlayanın Bilmesi Gereken Mum Formasyonları yazısını okuyun.

4. Başka göstergeler oluşturmak

Hareketli ortalamalar başka araçların yapı taşlarıdır. MACD iki EMA arasındaki farka dayanır, Bollinger Bantları ise bir SMA etrafında oluşturulur.

Dönem ve Zaman Dilimi Seçimi

Doğru bir ayar yoktur, ancak birçok trader aynı çizgileri izlediği için bazı yaygın uygulamaları bilmek faydalıdır:

Haftalık bir grafikte daha uzun ortalamalar (örneğin 200 haftalık ortalama) aylar yerine yıllara yayılan trendleri tanımlar. Pozisyonu ne kadar süre tutmayı planladığınıza uyan bir zaman dilimi seçin ve hoşunuza giden bir sinyal bulmak için ayarları değiştirmek yerine ona bağlı kalın. Daha ayrıntılı bilgi için RSI Açıklaması yazısına bakın.

Sık Yapılan Hatalar ve Sınırlamalar

1. 1Kesişimleri alım veya satım emri gibi görmek. Yatay piyasalarda ortalamalar tekrar tekrar kesişir ve komisyonlar ile küçük zararlar yüzünden para kaybettiren “whipsaw”lara yol açar.
2. 2Zaman dilimlerini karıştırmak. Saatlik grafikte 50 dönemlik bir ortalama yaklaşık iki günü kapsar; günlük grafikte ise yaklaşık yedi haftayı. Hangisine baktığınızı bilin.
3. 3Kriptonun 7/24 işlem gördüğünü unutmak. “Günlük kapanış”, grafiğin kullandığı saat dilimine bağlıdır. Farklı siteler biraz farklı ortalamalar gösterebilir.
4. 4Ayarları geçmiş veriler üzerinde optimize etmek. Dönemi geçmişte “işe yarayana” kadar ayarlamak, gelecekte nadiren tutar.
5. 5Likiditeyi göz ardı etmek. İşlem hacmi düşük token’larda birkaç büyük işlem ortalamaları bozabilir; bu ortalamalar orada büyük varlıklara kıyasla çok daha az anlamlıdır.

Hareketli Ortalamaları Okumak İçin Basit Bir Kontrol Listesi

• Grafik hangi zaman dilimini kullanıyor?
• Bu bir SMA mı yoksa EMA mı, kaç dönemlik?
• Ortalama yükseliyor mu, düşüyor mu, yoksa yatay mı?
• Fiyat ortalamanın üzerinde mi altında mı ve ne kadar uzakta?
• Hacim hareketi destekliyor mu? Hacim analizi rehberimiz burada yardımcı olur.
• Yanıldığınızı ne gösterir ve ne kadarını kaybetmeyi göze alıyorsunuz?

Ortalamaların önceki piyasalarda nasıl davrandığını görmek için geçmiş fiyatları geçmiş veri sayfalarımızdan alabilirsiniz.

Sonuç

Hareketli ortalamalar gürültülü fiyat verilerini okunabilir bir trend çizgisine dönüştürür. Daha istikrarlı, uzun vadeli bir bağlam için SMA’yı, daha hızlı tepkiye ihtiyaç duyduğunuzda EMA’yı kullanın; ancak ikisinin de zaten olmuş olanı tanımladığını unutmayın. Onları körü körüne izlenecek sinyaller olarak değil; hacim, kilit seviyeler ve makul risk sınırlarıyla birlikte değerlendirilen kanıtlardan biri olarak görün.